كل مؤسسة تقع في قطاع اقتصاد السوق تعمل من أجل الربح. لضمان أن يكون حجمها كبيرًا قدر الإمكان ، تتخذ الإدارة عددًا من القرارات التي تساهم في تحسين جميع المؤشرات. جمع المعلومات اللازمة يساعد الخدمة المالية والتحليلية للمؤسسة.
أحد أهم مجالات عملها هو دراسة مؤشر مثل دوران رأس المال العامل. حجم الربح يعتمد مباشرة على سرعته. بعد إجراء تحليل نوعي لأنشطة الشركة فيما يتعلق بمؤشرات حركة رأس المال العامل ، من الممكن تتبع الاتجاهات السلبية في تطوير الشركة والقضاء عليها في المستقبل.
القيمة الإجمالية لرأس المال العامل
يمثل رأس المال العامل الموارد المخصصة لصناديق التداول والأصول الإنتاجية لتسهيل استمرارية العمل لدى مختلف المنظمات.
هذه الخاصية للمؤسسة تشكل الأصول ، والتي خلال دورة واحدة نقل القيمة الكاملة للمنتجات. في هذه الحالة ، تفقد الصناديق الدوارة شكلها المادي. يعكس الوقت الذي تحدث فيه دورة الإنتاج الواحدة نسبة دوران رأس المال العامل للمؤسسة.
تمر دورة رأس المال بثلاث مراحل. في مرحلة المشتريات ، يتم استثمار المصادر المالية في الموارد اللازمة لتصنيع المنتجات. التالي يأتي مرحلة الإنتاج. يتم تحويل المواد الخام والمواد وما إلى ذلك إلى سلع تامة الصنع. المرحلة الأخيرة هي التسويق. تتلقى الشركة موارد نقدية تعكس نتائج أنشطتها.
هيكل الأصول الحالية
يستحق دوران رأس المال العامل اهتمامًا متزايدًا من المديرين الماليين والإدارة. يعكس هذا المؤشر مدى سرعة دورة الإنتاج. أنه ينطوي على تداول الأموال والأصول الإنتاج.
لإيجاد طرق لتسريع دوران رأس المال العامل ، وتقليل مدة هذه الفترة ، يجب أن تفهم الموارد التي تشارك في الدورة.
تشارك أصول الإنتاج في عملية الإنتاج بشكلها المادي وتستهلك بالكامل. وهي تشمل الوقود والمواد الخام والحاويات والمنتجات شبه المصنعة من إنتاجنا ، وارتداء المواد ، و مصاريف مؤجلة.
أموال التداول هي المسؤولة عن خدمة تدفقات رأس المال. وتشمل هذه المصادر المالية المستثمرة في الأسهم ، والمنتجات التي يتم شحنها غير المدفوعة ، والأموال في الحسابات والسجلات النقدية ، فضلا عن تمويل التسوية. يعتمد معامل تحديد حجم رأس المال العامل للمؤسسات إلى حد كبير على حجم الموارد المذكورة أعلاه.
رأس المال العامل
المعيار الرئيسي لتنظيم عملية الإنتاج هو استمراريتها وتماسكها وسرعتها. عند حساب نسبة دوران رأس المال العامل وفقًا للصيغة أدناه ، يجب على المحللين الماليين تحديد المبلغ الأمثل للموارد.
هذا هو الحد الأدنى لحجمها ، وقادرة على ضمان الإنتاج الكامل للمنتجات النهائية. لهذا ، يتم تقنين رأس المال العامل. يتم تنفيذ هذا الإجراء في وقت التخطيط المستمر. في هذه الحالة ، تتم مراعاة جميع ميزات تشغيل الكائن الذي تم التحقيق فيه.
تقنين
يتم تحقيق المؤشرات المثلى لدوران رأس المال العامل من خلال الاستخدام الرشيد للموارد. لضمان حسن سير العمل في المؤسسة ، يتم تحديد معدلات استهلاك وكميات المواد الخام والوقود والمنتجات شبه المصنعة وما إلى ذلك.
إذا لم تكن هناك موارد كافية ، فسيحدث تعطل. سيؤدي ذلك إلى نقص التمويل للبرامج المخططة. والكثير من التراكم يساهم في الاستخدام غير الرشيد للمصادر المالية. يمكن استخدام الأموال المجمدة في الصناديق الدوارة لشراء معدات وأبحاث جديدة وما إلى ذلك.
لذلك ، يؤدي التقنين وظيفة مهمة للغاية ، حيث يقلل من فترة دوران رأس المال العامل. يتم تنفيذ التخطيط مع مراعاة ظروف الإنتاج بأقصى قدر ممكن من المسؤولية.
تقييم الأداء
يتكون رأس المال العامل من مصادر مختلفة. يمكن أن يكون صافي الربح للشركة ، وصناديق الائتمان للبنوك ، والتأجيلات التجارية للدفع ، ورأس مال المساهمين ، وضخ الموازنة ، والحسابات المستحقة الدفع.
في الوقت نفسه ، يتم استخدام كل من المصادر المدفوعة والمجانية. لذلك ، ينبغي أن تكون الأموال الموجهة إلى التداول أكثر ربحية من رسوم اجتذابها. لإجراء تحليل كامل ، يتم حساب مؤشرات دوران رأس المال العامل:
- معدل دوران.
- مدة دورة واحدة ؛
- عامل الحمل.
لعملية تحسين هذا المجال ، من المهم ضمان أفضل توازن بين الربحية والملاءة المالية والمصادر المالية الخاصة والمقترضة. لذلك ، يتم إجراء التحليل على مستوى العالم.
بدون تحسين هيكل رأس المال ، الذي ينعكس في "الرصيد" من النموذج 1 من البيانات المالية ، لا يمكن الحصول على نتيجة مرضية.
الصيغ حساب
لتقييم رأس المال العامل تطبيق نظام معين من المؤشرات. في البداية ، يحدد المحلل إجمالي عدد الدورات التي تحدث في فترة الدراسة. من وجهة النظر هذه ، يتم تعريف معدل دوران رأس المال العامل ، والذي ترد معادلة أدناه ، على النحو التالي:
- Kob = إيرادات المبيعات: متوسط رأس المال العامل.
لمثل هذا التحليل ، ستكون بيانات النموذجين 1 و 2. مطلوبة ، وسيكون للحساب المقدم بناءً على الصيغة النموذج التالي:
- قطعة خبز =. 2110 النموذج 2: (ص 1100 (بداية الفترة) + ص 1100 (نهاية الفترة)): 2.
لعرض هذا المؤشر خلال أيام ، يبدو معدل دوران رأس المال العامل ، الذي ترد معادلة أدناه ، كما يلي:
- T = D: Cob ، حيث D هو عدد الأيام في فترة الدراسة (ربما 360 ، 90 أو 30 يومًا).
بالنسبة للشركات المنتجة للسلع الموسمية ، يجب إجراء هذه الحسابات كل ثلاثة أشهر أو شهرية. لذلك سيكون التقنين أسهل. لحساب أي عنصر يؤثر بقوة أكبر على تباطؤ دورة واحدة ، من الضروري تحديد معدل الدوران الجزئي.
يتم حساب كل مجموعة مدرجة في الأصول الحالية بشكل منفصل وفقًا للصيغ المقدمة.
مثال حساب
لفهم أفضل لكيفية حساب معدل دوران رأس المال العامل ، تحتاج إلى النظر في تحليل مثال. إذا كان من المعروف أنه في فترة الدراسة (السنة) تلقت الشركة إيرادات من المبيعات بنسبة 20 ٪ أقل ، وهذا يشير إلى وجود خلل في رأس مالها.
في الوقت نفسه ، قرر المحلل أن متوسط عدد الأصول الجارية زاد في الفترة الحالية من 200 إلى 240 ألف روبل. يعكس تأثير هذه التغييرات نسبة الدوران للفترات الماضية والحالية. سيكون الحساب في الفترة الحالية كما يلي:
- Kob1 = (1 - 0.2) BP0: Sob1 = 0.8 BP0: 240.
في الفترة السابقة ، سيكون المؤشر كما يلي:
- Kob0 = BP0: Sob0 = BP0: 200.
يتم تحديد معامل التغيير في قيمة التداول على النحو التالي:
- d = Kob1: Kob0 = 0.8 BP0: 240: BP0: 200 = 0.67.
يمكن أن نستنتج أن دورة الإنتاج انخفضت بنسبة 33 ٪. من خلال دراسة أكثر تفصيلاً لهيكل الأصول الحالية ، من الممكن إيجاد طرق لحل هذه المشكلة. جمدت موارد إضافية في التداول.
الافراج عن أو المشاركة في الدورة الدموية
يؤدي تباطؤ أو تسريع دوران رأس المال العامل إلى جذب أو إطلاق الموارد المالية.لحساب مقدار هذه الأموال ، يتم استخدام الصيغة التالية:
- OS = BP (نهاية الفترة): D x (T (نهاية الفترة) - T (بداية الفترة)).
التأثير الاقتصادي توضح هذه التغييرات للمحلل ما إذا كانت الموارد قد تم استخدامها بشكل عقلاني في فترة الدراسة. إذا تسارعت الدورة ، بنفس مقدار رأس المال العامل ، فقد حصلت الشركة على المزيد من الأرباح بسبب تصنيع المزيد من المنتجات النهائية.
مسارات التسارع
لزيادة سرعة دورة واحدة ، هناك طرق معينة. يتم تسهيل دوران رأس المال العامل من خلال إدخال التكنولوجيا الجديدة والتطورات العلمية الحديثة في العملية التكنولوجية. 
يجب أن يكون الإنتاج آليًا قدر الإمكان ، أوتوماتيكيًا. وهذا يؤدي إلى تقليل الوقت الذي يقضيه في عملية تكنولوجية واحدة. المعدات الجديدة تنتج المزيد من المنتجات النهائية بشكل أسرع. يجب عليك أيضا دراسة عقلانية اللوجستية.
قد تحتاج أيضًا عملية التسويق إلى التحسين. إذا كان لدى الشركة كمية كبيرة من الذمم المدينة ، فمن الضروري مراجعة إجراء الحساب. على سبيل المثال ، سوف يؤدي الانتقال إلى نظام غير نقدي إلى تسريع العملية إلى حد ما. ستساعد دراسة مؤشرات معينة في تحديد مراحل تأخر الدورة. يجب أن تتحكم الإدارة بالضرورة في معدل الدوران. في حالة اكتشاف اتجاهات سلبية ، يتم التخلص منها في أسرع وقت ممكن.
من خلال تحسين معدل دوران رأس المال العامل ، تستخدم الشركة مواردها بكفاءة أكبر. وهذا يؤدي إلى قدر أكبر من الدخل.
