تجميع التصنيف الائتماني هو ممارسة دولية شائعة تساعد في تقييم جدوى التزامات ديون المصدرين. يتم تصنيف التصنيف الائتماني من قبل منظمات مستقلة تهدف إلى تقييم قدرة البنوك على الوفاء بالتزاماتها المالية.
التصنيف المصرفي - لماذا هو مطلوب؟
التصنيف الائتماني اليوم هو المصدر الأكثر موثوقية فيما يتعلق بعمل المؤسسات المالية. لا تؤخذ البيانات المقدمة فيه في الحسبان من قبل المودعين فحسب ، بل وأيضًا موظفي بنك معين. يؤثر التقييم العام للنظام المالي والائتماني في البلد على موقعه في التصنيف الائتماني الدولي ، والذي يتم جمعه بواسطة وكالات الائتمان الدولية.
عند النظر في مثل هذه المنظمات ، من الضروري أن نذكر بداية أن بياناتها ذات أهمية خاصة في الاقتصاد العالمي ، لأنها مؤشرات على موثوقية واستقرار سوق مالي معين. من السهل أن نفترض أن المقرضين أو المستثمرين ذوي الخبرة الكبيرة لن يرغبون في العمل في أسواق ذات تصنيف ائتماني منخفض من أجل منع المخاطر المالية.
حاليًا ، تعمل العديد من وكالات الائتمان الرئيسية في السوق ، والتي يكون رأيها موثوقًا به في جميع المواقع المالية تقريبًا في العالم. دعونا نلقي نظرة على أكبر اثنين منهم - التصنيف الائتماني لموديز وستاندرد آند بورز.
وكالة موديز للتصنيف الائتماني
تعتبر وكالة التصنيف هذه بحق واحدة من أكثر المؤسسات نفوذاً في العالم ، وهذا هو السبب في أنها مقتبسة من قبل جميع المنشورات المالية الأكثر شعبية اليوم عندما يتعلق الأمر بفوائد ومخاطر محتملة جديدة. تعمل الوكالة في السوق لبعض الوقت. لقد اكتسبت سلطة لا يمكن إنكارها من جانب العاملين في المجال المالي. تنشر Moody بانتظام نتائج حول الجدارة الائتمانية للمصدرين ، وكذلك حول قيمة أوراقها المالية. لا يشمل مجال نشاط الوكالة البنوك فحسب ، بل يشمل أيضًا الأنواع الأخرى من المؤسسات ، فضلاً عن مؤسسات الدولة والدولة ككل.
يعمل خبراء Moody على تقييم الوضع المالي في سوق الائتمان في أكثر من مائة ولاية. خبراء الشركة ، وهي الفرع الرئيسي لشركة Investors Service Moody ، يشكلون تصنيفين. وأهمها التصنيف الائتماني العالمي ، والذي يطلق عليه أيضًا التصنيف الدولي. المؤشر الرئيسي الذي يمكن رؤيته في هذه القائمة هو التوقع الرياضي للخسائر ، مما يدل على احتمال التخلف ودرجة تخفيض قيمة عملة الدولة في هذه الحالة. بالإضافة إلى ذلك ، هناك تصنيف وطني ، والذي يبحث في الجدارة الائتمانية للمصدرين في حدود بلد معين. لا يمكن مقارنة هذه البيانات مع الدول الأخرى.
وكالة تصنيف ستاندارت آند بورز
ستاندرد آند بورز هي وكالة أخرى معترف بها دولياً تقوم بفحص وتقييم الجدارة الائتمانية للمصدرين في جميع أنحاء العالم. تعمل الشركة ، مثل Moody ، على مقارنة التصنيف الدولي ، الذي يشمل الشركات الكبيرة والبنوك والدول. مكانة عالية في التصنيف يضمن للمصدر عدد كبير من المستثمرين ، وكذلك سمعة طيبة في السوق المالية.
الوكالة الوطنية للتصنيف
يتم تصنيف التصنيفات الائتمانية للبنوك الروسية من قبل سلطة المصادر الطبيعية ، في حين أن مخططها لحساب المراكز في التصنيف مشترك بشكل كبير مع وكالة موديز.تتضمن قائمة البيانات التي تستخدمها هذه الوكالة لتقييم الجدارة الائتمانية عوامل مثل الوضع الاقتصادي في البلد لفترة زمنية معينة ، بالإضافة إلى النشاط المالي للبنك نفسه (سيولة الأصول ، جودتها ، ربحها ، ربحيتها السوقية).
تصنيف التصنيف
التصنيفات الائتمانية التالية للبنوك متاحة:
- المؤسسات المالية الأكثر موثوقية تحصل على تصنيف ائتماني من AAA. في الوقت نفسه ، يتم تمييز فئات فرعية من الموثوقية أيضًا ، حيث A + هو المستوى الأول من الموثوقية ، A هو المستوى الثاني و A- هو المستوى الثالث. بشكل عام ، بعد تلقي أي من هذه التقييمات من مؤسسة مستقلة تابعة له ، يعتبر البنك موثوقًا به للمودعين.
- فيما يلي تقييم BBB ، الذي يتم استلامه من قبل البنوك بمستوى متوسط من الموثوقية. وفقًا لذلك ، تم تصنيف المؤسسات المالية ذات التصنيفات الائتمانية المنخفضة بدرجة BB و B.
- تقييم SS يشير إلى أن البنك لا ينصح بشدة للمودعين.
- يتم تعيين التصنيف D فقط لتلك المؤسسات المالية التي تتعرض حاليًا لخطر التخلف عن السداد.
بشكل منفصل ، يجدر الحديث عن التصنيف الذي يحلل الاستقرار المالي للبنوك. وفقًا لهذا المؤشر ، تنقسم المؤسسات المالية وفقًا لتقرير الموارد الطبيعية إلى:
• أكبر ؛
• كبير
• متوسطة
• صغير.
يتم تخصيص البنوك التي تعمل على حساب رأس المال الأجنبي كمجموعة منفصلة.
من آخر يمكن أن قيمة البنوك؟
من بين التصنيفات الموثوقة الأخرى ، والتي من المنطقي أن نثق بها ، يمكن للمرء أن يلاحظ تصنيف صحيفة المال كوميرسانت ، وكذلك مجلة الخبراء. بالإضافة إلى قوائم البنوك ، يقومون أيضًا بتجميع قائمة بشركات التأمين الأكثر موثوقية وأكبر الشركات وأكثرها نفوذاً في العالم. بالنسبة لتصنيف البنوك ، يختلف مبدأ تجميعها نوعًا ما في هاتين الطبعتين. على وجه الخصوص ، تركز مجلة الخبير بشكل أكبر على البيانات المالية للمؤسسات (الدخل ، النفقات ، العمليات مع الأوراق المالية ، وما إلى ذلك).
في روسيا ، بالإضافة إلى وكالات التصنيف التي تقيم الوضع في جميع أنحاء البلاد ، هناك تصنيفات إقليمية تحدد الجدارة الائتمانية للمؤسسات المصرفية المحلية.
التصنيف الائتماني لروسيا
في العام الماضي ، تركت وكالة موديز الائتمانية التصنيف الائتماني الدولي لروسيا على نفس المستوى ، لكن التوقعات لمزيد من التطوير للسوق المالية الروسية سلبية. وفقًا لمؤسسة موديز ، فإن العملة الوطنية الروسية وصلت الآن إلى ذروتها في قيمتها ، وبعد ذلك سيتبعها الاسترخاء. ولكن في الوقت نفسه ، لاحظت الشركة الجوانب الإيجابية ، وهي استقرار الاقتصاد الروسي بسبب التغييرات التي أدخلت على ميزانية البلاد.
كما تأثر استقرار الوضع الاقتصادي بشكل كبير بارتفاع أسعار النفط. تشير الوكالة إلى أن الانخفاض الجديد في المستقبل أمر ممكن ، وبالتالي فإن التوقعات سلبية بسبب احتمال تخفيض الميزانية. يشير الخبراء أيضًا إلى أن إصلاحات توحيد الموازنة لا يتم إدخالها بنشاط في روسيا.
قال البنك المركزي إنه في المستقبل القريب سوف يركزون فقط على التصنيفات الائتمانية للولاية ، وليس مع مراعاة التصنيفات الائتمانية للوكالات الدولية.
