Tipos de estabilidad financiera y sus características.

El artículo hablará sobre los tipos de estabilidad financiera. Consideraremos los tipos principales, descubriremos sus características y características distintivas. Esto no solo es muy interesante, sino también útil, porque gracias a la información recibida es posible considerar de manera integral una empresa en particular desde el punto de vista de su sostenibilidad.

De que estas hablando

Antes de discutir los tipos de estabilidad financiera, es necesario comprender el concepto en sí. Por lo tanto, la estabilidad financiera es un estado de cosas en el que la empresa tiene suficiente dinero en todas sus cuentas para garantizar y demostrar una solvencia total. Si una empresa tiene un sistema de gestión suficientemente sólido y desarrollado, su gestión siempre estará al tanto del nivel de cambio de varias fuentes de generación de ingresos. Esto permitirá controlar e influir en el proceso para garantizar y garantizar la solvencia.

¿Qué se necesita para el cálculo?

Es imposible determinar el tipo de estabilidad financiera sin un coeficiente, que se calcula mediante una serie de indicadores. Se llama - el coeficiente de estabilidad o estabilidad. Es capaz de demostrar claramente cuán estable es la empresa o empresa, a qué nivel puede garantizar la solvencia de sus socios.

Entonces, considere los indicadores que son necesarios para calcular el coeficiente:

• coeficiente de autonomía o independencia;
• coeficiente que muestra el nivel de dependencia financiera;
• ratios que muestran la solvencia de los deudores;
• signos de quiebra expresados ​​en formato numérico;
• nivel de liquidez del activo;
• cálculos adicionales realizados para obtener resultados precisos.

Se cree que se puede determinar de manera confiable el tipo de estabilidad financiera incluso a partir de dos indicadores principales: el nivel de liquidez y solvencia. Son estos indicadores los que tienen el mayor impacto en el tipo de estabilidad.

Mercado financiero

Al analizar este tema, puede notar que el mercado financiero tiene una gran influencia en el nivel de estabilidad de una empresa. Es de su organización y calidad que depende el movimiento de ciertos recursos que la empresa utiliza para realizar operaciones comerciales. En otras palabras, la situación financiera de las empresas y empresas individuales dependerá en gran medida de cuán desarrollado y fuerte sea el mercado financiero.

Además, no subestimes el mercado financiero. Esta es una herramienta muy poderosa que puede cambiar rápidamente la situación. Entonces, en manos del estado, resuelve muchos problemas. El mercado financiero se utiliza para resolver diversos problemas macroeconómicos. Esto puede incluir la regulación del nivel de dinero en circulación. Por ejemplo, a corto plazo, el estado puede tener un impacto significativo en la inflación si regula la emisión y la variedad de valores. Como resultado, esto afectará naturalmente el rendimiento y la estabilidad de las empresas.

¿Qué más está afectando?

Debo decir que es posible determinar el tipo de estabilidad financiera de una empresa usando y analizando indicadores absolutos y relativos, de los cuales podemos extraer mucha información útil. Estos indicadores son muy importantes no solo para empresas individuales, sino también para agencias gubernamentales que guían el desarrollo económico del país. Por lo tanto, los resultados obtenidos se aplican efectivamente en la práctica y permiten lograr un trabajo más eficiente en las operaciones comerciales y financieras.

Autonomía o independencia de la empresa.

Como ya sabemos, es imposible determinar el tipo de estabilidad financiera de una empresa sin el uso de indicadores específicos. Uno de ellos es un indicador que demuestra el nivel de autonomía.

Está en una proporción del capital de la empresa y todas sus reservas con respecto a los activos totales. Para calcular este indicador, necesita obtener información del balance general.

Para determinar el tipo de estabilidad financiera de la organización, este indicador es extremadamente importante, ya que puede mostrar qué proporción de activos es la parte más útil e importante de nuestra empresa. Además, vemos exactamente la parte de los activos que una empresa o compañía puede cubrir por sí sola, es decir, de sus propios fondos. En otras palabras, vemos de inmediato cómo la empresa puede cubrir sus activos, pagar facturas. Debe comprender que es bastante normal cuando algunos de ellos están cubiertos por el cálculo de los fondos que tomamos prestados. Esto no solo es normal, sino también útil, porque la práctica mundial muestra que es mucho más rentable trabajar en una base 50/50 (cuando la mitad del capital es propio y la otra mitad está prestada).

Los bancos y las compañías de inversión prestan especial atención en el estudio del tipo de estabilidad a este indicador. Es decir, todas esas organizaciones que nos patrocinan, prestan. Cuanto mayor sea la tasa de autonomía, más probable es que la compañía salde la deuda a expensas de sus propios fondos. Si solo depende de fondos prestados, puede esperar mucho tiempo para pagar un préstamo.

Por lo tanto, podemos sacar una pequeña conclusión de que cuanto mayor sea este indicador, más libre estará la empresa de la influencia de factores externos.

Adicción financiera

También se realiza un análisis del tipo de estabilidad financiera al estudiar el indicador de dependencia, que es el inverso de lo que examinó anteriormente. Lo calculamos utilizando la relación de todos los recursos financieros con respecto al número total de fuentes de nuestros activos.

Esta relación es muy importante porque muestra cuán dependiente es la empresa de ciertas compañías externas, es decir, si es independiente en sus finanzas. El indicador también muestra cuánto dinero se recaudó por 1 rublo. Aún así, la dependencia financiera demuestra cuán rápida y eficientemente una empresa puede liquidar sus activos para pagar una deuda total o al menos parcialmente.

Solvencia y liquidez

El nivel de liquidez, solvencia y autonomía es un indicador de tres componentes del tipo de estabilidad financiera, que se utiliza para obtener resultados rápidos y precisos. Consideramos el último componente de esta fórmula anterior, y ahora hablemos de los dos restantes.

La liquidez y la capacidad de pago se consideran uno de los criterios más importantes para evaluar la situación financiera. Para calcular estos indicadores, puede recurrir a dos métodos diferentes:

• el estudio de la liquidez de los activos en sí, es decir, la propiedad de la empresa;
• El estudio de la liquidez del balance.

Si todo es transparente con el primer método, entonces el segundo debe explicarse por separado. Le permite agrupar correctamente los elementos del balance para identificar la proporción y la proporcionalidad de un activo y un pasivo. Además, brinda la oportunidad de realizar un análisis comparativo cualitativo, así como analizar cuidadosamente los indicadores de actividad empresarial.

Quiebra

De acuerdo con la legislación de la Federación de Rusia, un caso de quiebra solo puede considerarse si se cumplen dos condiciones:

• por parte de una entidad legal, los reclamos financieros exceden los 300 mil rublos, y por parte de un individuo - 500 mil rublos;
• La compañía es deudor por más de 3 meses.

Estas son normas muy moderadas, ya que antes, para iniciar un procedimiento de quiebra, era suficiente que la empresa tuviera una estructura de balance incorrecta o inexacta.

Otros indicadores importantes

Por separado, uno debe considerar una serie de indicadores que pueden iluminar indirectamente la situación con respecto al tipo de estabilidad financiera de la empresa.

Hay un índice que muestra cómo la empresa cuenta con sus propios recursos de trabajo. Este es un indicador significativo, que demuestra solo el suyo, y no una participación prestada en el capital de trabajo.

Se calcula por la relación en la que la diferencia entre los fondos propios de la empresa y los activos no corrientes ajustados se registra en los numeradores, y la cantidad total de activos corrientes se indica en el denominador.

Un indicador que muestra la relación de cuentas por cobrar a activos. Demuestra cuánto debemos y cuál es la participación de la deuda en los activos totales. Esto también es importante, ya que las cosas no son buenas si los activos consisten principalmente en cuentas por cobrar.

Especie

Ahora hablemos sobre los tipos de sostenibilidad que existen.

1. El tipo absoluto de estabilidad financiera. Se caracteriza por el hecho de que todas las acciones que pertenecen a la empresa u organización pueden cubrirse completamente con activos corrientes. En otras palabras, podemos decir que la empresa no depende de ningún acreedor externo, puede pagar los pagos. Además, este sistema se caracteriza por el hecho de que no tiene fallas en la disciplina financiera interna y externa. Además, la estabilidad financiera absoluta se describe por la desigualdad. En él, el capital de trabajo de la compañía excede la suma de costos y reservas. Debo decir que en la vida real este tipo de estabilidad financiera es extremadamente raro.
2. Estabilidad financiera normal. En tal situación, la compañía cubre inventarios utilizando capital de trabajo y fondos prestados. Este tipo de estabilidad puede describirse por la desigualdad, en la cual la suma de los activos y pasivos corrientes es mayor que las existencias y los costos. Al mismo tiempo, las existencias y los costos son mayores que el capital de trabajo. Desde el punto de vista de la administración, esta situación es más favorable para la empresa.
3. Situación financiera inestable. Se caracteriza por el hecho de que la empresa tiene dificultades con la solvencia. Al mismo tiempo, puede restablecer el equilibrio si acelera la rotación de inventario, reduce las cuentas por cobrar y repone sus propios fondos. Una posición financiera inestable se manifiesta en fallas en la disciplina financiera, recibo irregular de dinero en una cuenta corriente, rentabilidad inestable, desviación del plan financiero.
4. Situación financiera de crisis. Se caracteriza por el hecho de que la empresa depende de todo y puede declararse en quiebra en cualquier momento. Todos los activos monetarios, valores e incluso cuentas por cobrar no pueden cubrir las cuentas por pagar de la empresa.

Tipo de estabilidad financiera de tres componentes

Se basa en una comparación de las fuentes de existencias y gastos con su nivel de seguridad.

Indicadores

• Exceso o escasez de activos corrientes.
• Exceso o falta de fondos de préstamos.
• Un exceso o escasez del monto total de las principales fuentes para la formación de costos y existencias propios.

Es sobre la base de estos tres indicadores que se puede derivar un indicador de tres componentes. Pero al mismo tiempo, si observamos un excedente, entonces el indicador se indica mediante la unidad, y cuando hay una deficiencia, la situación se indica con cero. Por lo tanto, podemos concluir que el tipo absoluto de estabilidad financiera es 1 1 1, ya que aquí todo habla de exceso. Si queremos presentar estabilidad normal usando este indicador, entonces se verá así - 0 1 1. Una condición financiera inestable por parte del indicador de tres componentes se verá así - 0 0 1, y la situación de crisis - 0 0 0.

Clasificación

Según el balance general, no es difícil determinar el tipo de estabilidad financiera, porque podemos ver de inmediato la condición actual de los activos y préstamos, cuentas por cobrar y cuentas por pagar actuales. Sin embargo, se puede considerar el tipo de estabilidad financiera sobre la base de diferentes criterios, por ejemplo, por tiempo, estructura, naturaleza de la ocurrencia, etc.

Consideraremos las clasificaciones principales que proporcionan los datos más cualitativos y útiles para el análisis.

Por tiempo:

• la estabilidad a corto plazo se caracteriza por el hecho de que dura poco tiempo;
• la estabilidad financiera a mediano plazo caracteriza el estado de la empresa en algún momento cuando se expone a factores reales;
• La estabilidad financiera a largo plazo caracteriza el estado de la empresa durante mucho tiempo, prácticamente no cambia del tipo de gestión y el ciclo económico.

Por estructura:

• estabilidad formal, que es creada artificialmente y estimulada por el estado;
• Estabilidad competitiva o real, que se caracteriza por la actividad productiva económica en condiciones de competencia real.

Por métodos de gestión:

• La estabilidad conservadora surge como resultado de que la compañía sigue una política conservadora, es decir, evita riesgos y prefiere acciones cautelosas;
• La estabilidad progresiva se caracteriza por el hecho de que la empresa utiliza métodos avanzados, busca conquistar nuevos mercados y liderazgo.

Por contenido:

• La estabilidad estratégica se caracteriza por el hecho de que una empresa puede crear y mantener importantes ventajas de mercado durante mucho tiempo en un entorno en constante cambio;
• económico se caracteriza por el hecho de que la empresa se centra en factores económicos y busca desarrollarse intensamente mediante el uso de nuevas tecnologías;
• La estabilidad social le permite desarrollar de forma dinámica y proporcional el lado económico y laboral de la empresa.

Si es posible la regulación:

• la estabilidad financiera abierta se caracteriza por el hecho de que se presta a la regulación y el cambio;
• La estabilidad financiera cerrada es prácticamente incontrolable; no cambia sus indicadores efectivos como resultado de cambios en las condiciones externas.

En amplitud:

1. La estabilidad cíclica se caracteriza por el hecho de que puede repetirse después de ciertos períodos. Además, es estimulado por factores externos o internos.
2. La estabilidad traslacional muestra que la empresa puede estar en equilibrio durante cierto tiempo y responder a los cambios del mercado. Al mismo tiempo, no cambia sustancialmente desde el interior y prácticamente no deja su estado de equilibrio.

En el lugar de origen:

• La estabilidad local es típica de las empresas de una determinada región o región;
• La sostenibilidad global describe una situación en todo el país.

Por alcance:

• la estabilidad planificada se logra de forma gradual y clara de acuerdo con el plan;
• Se puede lograr una estabilidad no planificada en contradicción con los indicadores de pronóstico.

Para resumir, observamos que examinamos todos los tipos de estabilidad financiera, hablamos sobre los criterios para su evaluación y también prestamos mucha atención a los coeficientes e indicadores que afectan la formación del tipo de estabilidad. Esta información es muy importante para los economistas y analistas, ya que le permite ver el panorama general y evaluar la idoneidad y eficacia de la empresa.